https://ruh666.livejournal.com/1110396.html
Прошел 21 месяц с тех пор, как мы писали о ведущей жилищной компании Essex Property Trust. Пандемия оказала ограниченное влияние на компанию, продажи которой упали менее чем на 4% в 2021 году, а затем подскочили на 11,5% в 2022 году. Сейчас, в начале 2023 года, аналитики ожидают, что рост продаж и FFO продолжится в этом и следующем году. В конце концов, рецессия или нет, но людям все равно нужно где-то жить. Учитывая стабильность и устойчивость бизнеса Essex Property, можно было бы ожидать, что цена акций также будет стабильной. Увы, это не так. В начале этой недели акции ESS упали ниже 200 долларов, что на 45% ниже рекордной отметки в 363 доллара, достигнутой в апреле 2022 года. Видимо, сильные фундаментальные показатели REIT не смогли помешать рынку снизить их оценку почти вдвое менее чем за год. Однако наши читатели были заранее предупреждены о возможности крупного обвала акций ESS. В нашей статье от 24 июня 2021 года мы рассмотрели весь путь цены акций с момента IPO компании в 1994 году. К несчастью для "быков", на приведенном ниже графике была обнаружена почти полная пятиволновая импульсная модель. Согласно волновому принципу Эллиотта, должна была произойти заметная коррекция.
Когда в начале лета 2021 года ESS находился на уровне $307, мы думали, что идет пятая и последняя волна пятиволнового импульса. Модель, обозначенная I-II-III-IV-V, развивалась в рамках параллельных линий трендового канала. Две нижние степени тренда были видны в структуре волны III, волна 4 которой представляла собой бегущую плоскую коррекцию. Ожидалось, что волна V превысит вершину волны III, поэтому краткосрочное ралли до уровня выше $334 имело смысл. С другой стороны, за каждым импульсом следует трехволновая коррекция. Поэтому, "вместо того чтобы праздновать новый максимум", мы подумали, что "быки должны принять защитные меры и, возможно, зафиксировать прибыль". Обновленный график ниже доказывает, что это был хороший выбор.
Волна V завершилась на отметке $363,36 21 апреля 2022 года. Медведи захватили руль и держались за него в течение следующих одиннадцати месяцев. Вчера акции Essex Property торговались ниже отметки $200 впервые с 2020 года. Конечно, сейчас легко использовать агрессивное повышение ставок ФРС в качестве объяснения обвала. Но ФРС начала повышать ставки только в марте 2022 года. Волновой анализ Эллиотта помог нам предсказать медвежий разворот и крах ESS за девять месяцев до этого. Теперь падение с $363 до $199 можно рассматривать как еще один пятиволновый импульс, обозначенный 1-2-3-4-5. Как мы показали на графике выше, это волна A еще более крупного зигзага A-B-C. Волны B вверх и C вниз еще должны развиться до завершения цикла 5-3 волн Эллиотта. В этом случае Essex Property может подняться до сопротивления в районе $270, прежде чем медведи утянут ее вниз до ~$160. Однако существует альтернативная интерпретация ситуации, которая гораздо больше понравится быкам. Давайте рассмотрим и ее.
Возможно, что волне V вверх еще предстоит развиться. В таком случае пандемическое восстановление с $176 в марте 2020 года до $363 в апреле 2022 года будет обозначено как простой зигзаг a-b-c в положении волны B бегущей плоской волны IV. Это будет означать, что текущее пятиволновое падение до уровня ниже $200 на самом деле является заключительной волной C волны IV. Если рынок выберет этот сценарий, то цели для роста выше $370 будут вполне вероятными. К сожалению, бегущие флэты встречаются довольно редко, поэтому быкам не стоит слишком оптимистично смотреть на ситуацию. Хорошая новость заключается в том, что обе альтернативы указывают в одном направлении в относительно краткосрочной перспективе. Нам придется еще раз оценить ситуацию, когда ESS приблизится к $270. В нашем портфеле акций в настоящее время 19 акций, которые нам нравятся больше, чем Essex Property.
перевод отсюда
"Бесплатный доступ в изменившийся мир (Financial Forecast Service)". Глубокий анализ, необходимый для прогнозирования изменений в инфляции, процентных ставках и всех других основных инвестиционных категориях
«Предупреждающие знаки на рынке недвижимости» и «Предупреждающие знаки банкинга»
Бесплатный вебинар Майкла Мэддена (как применять волны Эллиотта к торговле на FOREX)
Бесплатный отчёт "Цены на жилье: сколько у вас проблем? (глобальные тенденции в сфере недвижимости)"
4 коротких выдержки из августовского Global Market Perspective
Global Market Perspective- 5 бесплатных выдержек
Часовой курс по свечному анализу от Джеффри Кеннеди (бесплатно по промо-коду RUH666)
28-минутное видео «Мировые риски и возможности с волнами Эллиотта»
Отчет из 5 выдержек из Global Market Perspective за март 2022 года с прогнозами для биткойна, нефти и акций бесплатно
Видеопрезентация Пректера по рынку нефти бесплатно (обычная стоимость 109 долларов США). Регистрация здесь
Вторгнется ли Россия в Украину? См. «Индикатор вторжения» фондового рынка
30-минутное интервью под названием «Дорожная карта инвестиций на 2022 год» с руководителем отдела глобальных исследований EWI Мюрреем Ганном. В нем вы найдете макро-обзор мировых рынков с точки зрения волн Эллиотта, который поможет вам разобраться в сегодняшних финансовых тенденциях, выявить новые возможности и защитить свои существующие инвестиции.
«Перелом на фондовом рынке: 5 исторических критериев, указывающих на ОДНО направление» (Независимо от того, настроены ли вы на повышение или понижение, EWI утверждает, что эти 5 ключевых индикаторов несут одно единственное сообщение для акций. Ознакомьтесь с подробностями в их бесплатном отчете)
Бесплатное видео Asian-Pacific Financial Forecast
5 уроков как предвидеть тенденции и развороты в криптовалюте, акциях, валютах, золоте, нефти
Руководство по выживанию для инвестора в золото: 5 принципов, которые помогут вам опережать повороты цен
Видеоурок от Джеффри Кеннеди: «Как найти идеальный момент для входа»
Руководство по крипто-трейдингу: 5 простых стратегий, чтобы не упустить новую возможность
Теперь настольную книгу волновиков "Волновой принцип Эллиотта" можно найти в бесплатном доступе здесь
И не забывайте подписываться на мой телеграм-канал и YouTube-канал
Бесплатное руководство «Как найти возможности для торговли с высокой вероятностью с помощью скользящих средних»
Комментариев нет:
Отправить комментарий