Затишье перед бурей? Соотношение VVIX/VIX на уровне, который не наблюдался с последнего краха рынка

https://ruh666.livejournal.com/841885.html

В середине августа S&P500, похоже, находится на пути к одному из самых тихих месяцев за всю историю наблюдений. Несмотря на слабые данные по Китаю, опасения «Дельты» и хаос в Афганистане, акции на рекордно высоком уровне, но на поверхности беспокойство растет. Bloomberg отмечает, что подразумеваемая волатильность опционов VIX продолжает расти в течение пяти из семи недель, даже несмотря на то, что VIX упал. Это поставило соотношение VVIX/VIX на умопомрачительный уровень 7,5 в понедельник, значение, которое предшествовало рыночным обвалам в последние несколько лет.

Возвращаясь к 2017 году, когда VVIX/VIX пробилось выше 8 или около сегодняшнего текущего уровня, это закончилось не очень хорошо для акций. В отчете, составленном Крисом Мерфи, соруководителем стратегии деривативов Susquehanna International Group, говорится, что с 2006 года, когда соотношение будет расти - примерно через десять дней - VIX в среднем вырастет примерно на 16%. Некоторая закулисная тревога вызвана встречей руководителей мировых центральных банков в Джексон-Хоул на следующей неделе. Есть вероятность, что Федеральная резервная система объявит или, по крайней мере, расскажет участникам рынка о предстоящем сокращении своей ежемесячной программы покупки облигаций на 120 миллиардов долларов с начала пандемии. Мерфи из Susquehanna написал в примечании, что «растяжение этого отношения может быть признаком того, что подавленный VIX не показывает всей картины (ожидания волатильности для VIX на самом деле растут)». Он добавил: «Исторически соотношение VVIX/VIX не остается таким повышенным слишком долго, а когда соотношение возвращается в норму, VIX резко возрастает». Также может накапливаться нервозность, поскольку Goldman Sachs Скотт Рубнер сказал клиентам в прошлом месяце, что август - худший сезонный период для рынков. Другой стратег Goldman, Кристиан Мюллер-Глиссманн, предупредил, что прошло уже почти 200 дней с тех пор, как основные фондовые индексы имели 5%-ную просадку.

Возможно, соотношение VVIX/VIX сигнализирует о приближении коррекции индекса S&P500. Все, что нужно, - это катализатор, и это может произойти в Джексон Хоул.

перевод отсюда

5 уроков как предвидеть тенденции и развороты в криптовалюте, акциях, валютах, золоте, нефти

Руководство по выживанию для инвестора в золото: 5 принципов, которые помогут вам опережать повороты цен

Апрельский Elliott Wave Theorist Боба Пректера (3 рынка - акции, товары и процентные ставки) (бесплатно по промо-коду RUH666)

Видеоурок от Джеффри Кеннеди: «Как найти идеальный момент для входа»

Наш редактор Crypto Pro Service показывает, что волны Эллиотта предсказывают для Dogecoin после его роста на 9250% с начала года.

Три видео о товарных рынках (хлопок, соя, нефть) - бесплатный доступ на elliottwave com

Руководство по крипто-трейдингу: 5 простых стратегий, чтобы не упустить новую возможность

Теперь настольную книгу волновиков "Волновой принцип Эллиотта" можно найти в бесплатном доступе здесь

И не забывайте подписываться на мой телеграм-канал и YouTube-канал

Бесплатное руководство «Как найти возможности для торговли с высокой вероятностью с помощью скользящих средних»